هناك طرق مختلفة لتحليل الأصول التي يتم تداولها في البورصة. على سبيل المثال ، في حالة الشركات وأسهمها ، هناك تحليل أساسي يسمح للمستثمرين بفهم صحة تقييم الأعمال الحالي وتوقعاتها. طريقة أخرى هي التحليل الفني ، والتي تتكون من دراسة البيانات التاريخية ، بما في ذلك التغيرات في السعر وحجم التداول للأداة المالية. تخبر
بوابة Investopedia عن ماهية التحليل الفني ، ومدى ثقتك به ، وكيف يستخدم المستثمرون الحديثون هذه الأداة. نقدم انتباهكم إلى الأفكار الرئيسية لهذه المادة.
ملاحظة : المؤشرات هي مجرد واحدة من الأدوات المساعدة للعمل مع الأصول المتداولة في البورصة ؛ فهي لا تضمن نتائج تداول إيجابية. لفهم استخدام المؤشرات ، ستحتاج إلى محطة تداول (على سبيل المثال ، SMARTx ) ، بالإضافة إلى حساب وساطة - يمكنك فتحه عبر الإنترنت. يمكنك التدرب على استخدام حساب تجريبي بأموال افتراضية .
التحليل الفني: تاريخ موجز
كان مفهوم التحليل الفني للأسهم والاتجاهات موجودًا منذ مئات السنين. في أوروبا ، استخدم التاجر جوزيف دي لا فيجا ممارسات التحليل الفني للتنبؤ بسلوك الأسواق في هولندا في القرن السابع عشر.
في شكله الحديث ، تم تشكيل التحليل الفني من قبل تشارلز داو ، وويليام بي هاميلتون ، وروبرت ريا ، مؤلف نظرية داو ، وممولين آخرين ، بما في ذلك أشخاص عاديون مثل نيكولاس دارفاس.
تخيل هؤلاء الأشخاص سوقًا يتكون من موجات تتوافق على الرسوم البيانية مع الارتفاعات والانخفاضات في القيمة وحجم التداول لأصل معين. تم جمع كل مفاهيم التحليل الفني معًا وتلخيصها بواسطة روبرت د.
في التسعينيات ، اكتسبت تقنية تعتمد على تحليل الشموع اليابانية شعبية في الولايات المتحدة - تم استخدام هذه الطريقة منذ مئات السنين من قبل التجار اليابانيين لتحديد الاتجاهات في تجارة الأرز. قام المستثمرون بتحليل مخططات الأسهم في محاولة لمعرفة الأنماط الجديدة لتحركات الأسعار المحتملة في المستقبل ، للتنبؤ بانعكاسات السوق.
ما هو التحليل الفني ل؟
التحليل الفني ، في جوهره ، هو محاولة للتنبؤ بحركات الأسعار المستقبلية من أجل اللعب عليها وكسب المال. يبحث المتداولون عن علامات على الرسوم البيانية للأسهم والأدوات المالية الأخرى التي قد تشير إلى ظهور الاتجاهات أو ، على العكس من ذلك ، نهايتها.
بشكل عام ، مصطلح التحليل الفني يجمع بين عشرات الاستراتيجيات لتفسير تحركات الأسعار. معظمها مبني على تحديد ما إذا كان الاتجاه الحالي قريبًا من الاكتمال ، وإذا لم يكن كذلك ، فمتى يمكن توقع حدوث انعكاس.
تستخدم بعض مؤشرات التحليل الفني خطوط الاتجاه ، والبعض الآخر يستخدم الشموع اليابانية ، وهناك البعض حيث يقوم المتداول بتحليل التصورات الرياضية. يمكن أن يمثل نمط معين على الرسم البياني نقطة الدخول أو الخروج المرغوبة للتداول.
النوعان الرئيسيان من التحليل الفني هما البحث عن أنماط على الرسوم البيانية أو باستخدام المؤشرات الفنية والإحصائية. في هذه المقالة ، ألقينا نظرة على بعض مؤشرات التحليل الفني الشائعة.
مؤشر "المتوسطات المتحركة" مع نقاط دخول وخروج محددة من التجارة
والمبدأ الرئيسي لهذا النوع من التحليل هو أن السعر يعكس جميع المعلومات الموجودة التي تؤثر على السوق. هذا يعني أنه ليس من المنطقي تحليل جميع العوامل مثل أساسيات العمل ، أو الوضع العام في الاقتصاد ، أو ظهور تطورات جديدة في السوق في بعض المجالات. هناك سعر ، إنه يتحدث بالفعل عن كل شيء ، لكن الأسعار تتحرك بشكل دوري.
الاختلافات في نهج مؤيدي التحليل الفني والأساسي كبيرة. بينما يؤمن الأول بحكمة السوق ، التي تشكل اتجاهات من خلال السعر ، يعتقد الأخير أن السوق غالبًا ما يقلل من أهمية العوامل المهمة حقًا. يعتقد الأصوليون أن أنماط الرسوم البيانية أقل أهمية من الأرقام المحاسبية للأعمال التجارية التي يتم تحليل أسهمها من قبل المستثمر.
حدود التحليل الفني
العيب الرئيسي في التحليل الفني هو أن أي قرارات هنا يتم اتخاذها بناءً على تفسير الرسم البياني. يمكن للمتداول أن يخطئ في التفسير ، أو يتبين أن حجم التداول غير مهم لتشكيل فرضية صحيحة ، يمكن أن تكون الفترات الزمنية للمؤشرات مثل المتوسطات المتحركة كبيرة جدًا أو صغيرة جدًا ، إلخ.
وهناك عامل آخر مهم: كلما أصبح التحليل الفني أكثر شيوعًا وتقنياته ومؤشراته المحددة ، كلما أصبح من الصعب فهم ما إذا كان السعر نفسه قد شكل نمطًا معينًا على الرسم البياني ، أو يرى آلاف المستثمرين نفس الصورة ، ويعتقدون أن السوق سينخفض ويبدأ البيع. تكثيف سقوطه؟
على أي حال ، يعد التحليل الفني أحد طرق تحليل السوق. لا ينبغي للمستثمرين عديمي الخبرة الاعتماد عليها وحدها. من الأفضل دراسة مناهج التحليل الفني والمؤشرات الموجودة في منصة التداول باستخدام حساب اختباري بأموال افتراضية .
اقرأ المراجعات وتحليلات السوق والأفكار الاستثمارية في قناة ITI Capital Telegram